每日报告

更新于 2026-06-06 11:55 PDT📸 长图/分享
📌 今天就盯这一件
看空若费半延续弱势则KORU承压触发位 · EWY: 上方176.20 / 下方172.80

📈美股期权结构

防守日2026-06-05 · 上一交易日 EOD
个股还冲，板块先戴头盔
覆盖池 3944.1万张 · 量vs20日 -36.3% · 全市场CP 1.0591
分层CP — 指数 0.6391 · ETF 0.8456 · 个股 1.5608

全局CP 1.06不极端，指数0.64、QQQ 0.86显示科技有对冲；分层看，个股CP 1.56还在投机，NVDA 1.74、MARA 3.60偏进攻，但SMH 0.29、SOXX 0.27被买Put，SOXS CP 6.12是半导体反向看空热，MU 0.55是离群冷点。

🎯 QQQ 417.3万张 · CP 0.8648（科技/纳指对冲温度 → 半导体多头最相关）
🔬 半导体雷达 · CP=Call/Put(↑偏多)
标的量CPLEAP最热合约
NVDA286.0万1.74492.39120608.C.210
MU89.6万0.54661.31630612.P.500
INTC57.2万1.27290.91990612.P.60
AVGO43.4万1.03151.02080608.P.300
AMD42.9万0.8810.89490702.P.390
SMH46.2万0.28820.72210612.P.530
⚠️ 板块 ETF 被买 Put = 半导体对冲/避险
SOXL21.2万0.54770.67050612.P.65
SOXS40.2万6.12043.57690612.C.7
⚠️ Call 暴买 = 看空半导体
SOXX8.8万0.26730.48110918.P.500
⚠️ 板块 ETF 被买 Put = 半导体对冲/避险
🚨 极端值
↑NOK CP3.9178↑MARA CP3.6049↑F CP3.3807↓ETHA CP0.4949↓MU CP0.5466
🌡 温度带 当前 放量(热) 连续 2 日 · 轮动扩散率 36.2% · 升温 ETHA+165.9% GLD+128.5% XLF+106.5% GDX+83.7%
🇰🇷 NVDA热但SMH/SOXS防守重，三星/海力士隔夜偏震荡承压。
总量为覆盖池口径(~97标的)，非全市场OPRA；均笔/日内桶 v2 接入 · 复刻 口罩哥 KZG Option House · 非交易指令

01近 1 小时

① 存储 / memory
—
③ 其它值得注意

02近 24 小时 · 完整时间线

共 282 个事件 · 🔴主仓 90 · 🟡宏观 42 · ⚪地缘 150
🔴 主仓相关 32
🟡 宏观 / 油价 / Fed 18
⚪ 地缘背景 150地缘主线仍是霍尔木兹升级，油价与风险偏好对KORU净压制。
  • 伊核谈判16 更新仍未同意停战方案
  • 霍尔木兹航运13 更新通行几乎归零
  • 海湾基地袭击12 更新科巴基地遭导弹
  • 黎以北线5 更新停火濒临破裂
  • 加沙停火3 更新谈判中仍遭袭
  • 红海胡塞表态贴近伊朗
  • 俄伊武器普京否认供武
  • 台海防务台湾扩反舰导弹

03近 7 天复盘

42.2%
看多精度 · 24h
94H/129M
40.8%
看空精度 · 24h
29H/42M
65.2%
多 · 72h
23.0%
空 · 72h
91.6%
多 · 1w
6.6%
空 · 1w
⚠ 「24h 方向命中率(单日窗口)」= 相对基准(EWY/QQQ/BTC)的方向胜率，已剔 beta，仅单一窗口、样本有限；看多/看空分开看，别当绝对收益。
分主题方向精度 · 24h
半导体多 41.1%空 44.4%
AI 大盘股多 50.0%空 75.0%
地缘多 53.3%空 35.0%
本周主线
✓ 兑现
✗ 未兑现 / 打脸
thesis 演化

本周从单纯押韩半上修，演化为“韩半基本面强但KORU由海湾油价定价”。操作上应降低看空新闻权重，保留存储多头核心，只把霍尔木兹/油价当仓位风控阈值。

04走势预判 · 时间维度

短线受压，月线看韩半定价权回归
非交易指令，自动生成仅供参考。判断为条件/观察式；关键位据实时价校准，准确性尚在验证中。
实时价锚点（关键位据此校准）
EWY（韩国 ETF） 174.56SOXL（3x 美半导体） 173.24Samsung（三星） 191.78SK Hynix（海力士） 1200.99TSM（台积电） 404.38QQQ（纳指） 703.85BTC（比特币） 60717.1
今日1天 · 下个交易日
看空
  • 若费半延续弱势则KORU承压
  • 若韩元再弱则杠杆放大回撤
  • 若存储涨价被接住则跌幅收敛
关键位
EWY: 上方176.20 / 下方172.80SOXL: 上方176.00 / 下方169.60Samsung（三星）: 上方195.20 / 下方188.40SK Hynix（海力士）: 上方1236.00 / 下方1168.00
什么会推翻

若EWY站回176.20且SOXL同步转强，则今日转为震荡偏多。

本周1周
震荡
  • 若油价回落则EWY压力缓和
  • 若外资卖韩股放缓则KORU止血
  • 若NVIDIA（英伟达）内存降配发酵则Hynix承压
关键位
EWY: 上方178.80 / 下方170.90QQQ: 上方711.50 / 下方692.80BTC: 上方62350 / 下方58900USDKRW: 待实时价确认
什么会推翻

若霍尔木兹尾险推油价再上行，EWY反弹框架容易失效。

本月1月
看多
  • 若HBM扩产兑现则估值回补
  • 若CXMT低价叙事降温则韩存储受益
  • 若韩国财政支持落地则KORU有底
关键位
EWY: 上方183.60 / 下方166.80SK Hynix: 上方1288.00 / 下方1125.00Samsung: 上方202.00 / 下方181.50TSMC（台积电）: 上方418.00 / 下方388.00
什么会推翻

若中国存储价格战重启且韩元继续破位，则本月多头逻辑降级。

长期主线结构性 · 多年
看多
  • AI算力扩张仍指向HBM短缺
  • Alphabet（谷歌母公司）融资验证CAPEX周期
  • 光模块与存储共振利好韩国链
关键位
EWY: 结构锚176.00上方维持多头叙事SK Hynix: 1200.99上方代表HBM溢价未破Samsung: 191.78上方观察Foundry折价修复KOSPI: 待实时价确认
什么会推翻

若AI资本开支下修且HBM供给转过剩，长期主线才被实质打破。

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