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更新于 2026-06-22 02:58 PDT☀️ 新版 📅 周报 📸 长图/分享

📌 今天就盯这一件

震荡SK Hynix（海力士）登顶复读6条，利好已发酵触发位 · EWY: 上方218.6 / 下方212.9

01近 1 小时

① 存储 / memory

SK Hynix（海力士）登顶→KOSPI权重迁移,24h中(2-5%)
Samsung（三星）HBM长协→AI客户锁供给,1周小<2%
海力士2倍ETP拥挤→KORU/EWY波动放大,24h小<2%
中企AI需求→韩半长线托底,非24h催化

② 光 / optical

Granopt扩产3倍→Lumentum（朗美通）上游供给,长期小<2%
Google（谷歌）TPU融资→HBM/光链预期,1周小<2%

其它值得注意

油稳+出口改善→EWY/KORU汇率折价1周小修
航运撤离若落地→KRW风险溢价小降
半导体出口景气延至2027→NVIDIA/ASML长线确认

04走势预判 · 时间维度

短线拥挤震荡，月线仍押AI存储扩散

💡 今日非共识市场盯海力士登顶，真风险是涨价30-40%未坐实

非交易指令，自动生成仅供参考。判断为条件/观察式；关键位据实时价校准，准确性尚在验证中。

实时价锚点（关键位据此校准）

EWY（韩国 ETF） 215.7SOXL（3x 美半导体） 284.99Samsung（三星） 231.13SK Hynix（海力士） 1917.38TSM（台积电） 469.35QQQ（纳指） 740.46BTC（比特币） 64108.3

今日1天 · 下个交易日

震荡

SK Hynix（海力士）登顶复读6条，利好已发酵
Q3合约涨30-40%未坐实，今日不当新多头燃料
Samsung（三星）P5提前+HBM扩供，压稀缺溢价

关键位

EWY: 上方218.6 / 下方212.9SOXL: 上方291.8 / 下方277.4SAMSUNG: 上方236.5 / 下方225.8SKHYNIX: 上方1965 / 下方1868

什么会推翻

EWY放量站上218.6且SKHYNIX守1965上方，震荡判断失效

本周1周

看多

6/24 MU财报是本周真正预期差锚
韩6月上旬出口+188.4%，景气有数据背书
LNG通行+霍尔木兹正常仅4%，尾险降温有弹性

关键位

EWY: 周线站稳218.6看223.5，跌破212.9转弱QQQ: 上方752 / 下方727BTC: 上方66500 / 下方62000TSMC（台积电）: 上方480 / 下方455

什么会推翻

MU指引不确认DRAM扩散，且EWY跌破212.9，本周多头敞口转震荡

本月1月

看多

DRAM利润反超HBM，存储涨价从AI扩到通用
养老金本土股三成+退市新规，权重抱团延续
监管警示2倍ETF，限制追高斜率而非打断主线

关键位

EWY: 月线核心207.5-226.8SAMSUNG: 222.0失守则相对弱化SKHYNIX: 1840-2025是拥挤区USDKRW: 待实时价确认

什么会推翻

服务通胀延后降息叠加劳工法风险实质化，月线多头逻辑降级

长期主线结构性 · 多年

看多

Google担保扩TPU，AI算力买方仍在加杠杆
SK五处1GW AI数据中心，电力+HBM一体化
HBM扩供+通用DRAM涨价，KOSPI权重逻辑变硬

关键位

EWY: 长期观察200上方结构完整性SKHYNIX: 1800上方仍是AI存储溢价区SAMSUNG: 240上方才确认补涨LITE: 待实时价确认

什么会推翻

AI训练资本开支转负，或HBM供给过剩导致ASP连续下修

🏦 投行结构锚投行中期偏多 — 强上修周期（27↑/1↓），存储/AI 链评级 26/26 看多 — 结构景气为短期回调提供买盘支撑；风险=共识高度一致（几无看空），任何 HBM/定价 miss 易触发拥挤反转（期权也在防守对冲、非追涨 → 印证拥挤风险，预期差在催化指引）。明细→· 研报截至 2026-06-21

🎯 催化 priced-in 雷达（预测市场实时盘口）

2026-06-24 · MU reporting 2026-06-24 (amc)MU 期权防守定价(CP 0.62 偏空/对冲)，最热合约 0626.P.650（看跌）
单股财报无预测盘口 → 用期权持仓结构判 priced-in
今日·地缘 · 伊核谈判yes 1%市场强定价为不会发生(1%) — 真发生才是大 surprise
盘口：US - Iran nuclear deal by end of June?
今日·地缘 · Hormuz航运yes 4%市场强定价为不会发生(4%) — 真发生才是大 surprise
盘口：Strait of Hormuz traffic returns to normal by end of June?
今日·地缘 · 黎以北线yes 1%市场强定价为不会发生(1%) — 真发生才是大 surprise
盘口：Israel withdraws from Lebanon by June 30, 2026?
今日·地缘 · IAEA核查无相关盘口
其它类催化不查询预测市场；按新闻强度/盘面反应判断
今日·地缘 · 俄乌能源yes 7%市场强定价为不会发生(7%) — 真发生才是大 surprise
盘口：Will Russia and Ukraine agree to a ceasefire before August 1, 2026?

🎯今日预期差 · 真正能动的事件

从今日逐条分析里提出「真正能动 ≥2%」的事件 + 是否已被市场定价(预期差)，另 269 条小量级/已定价噪音已隐去。

中SK Hynix登顶KOSPI市值第一

预期差：市场已定价 HBM 强势，但‘25年7个月后市值第一易主’是资金结构 surprise

中SK Hynix市值盘中首超三星

预期差：市场已定价 HBM 领先，但“市值首超 Samsung”是资金重估的可见确认，surprise 偏正面但非新基本面。

中KOSPI再创新高,芯片股受美伊谈判支撑

预期差：市场已定价部分美伊缓和, 但KOSPI收新高说明资金仍在追韩国beta, surprise偏多

中存储合约价Q3或再涨30-40%,韩半利润上修

预期差：市场已定价内存上行周期, 但Q3仍可涨30-40%属于盈利上修 surprise

中美伊同意技术机制,霍尔木兹尾险降温

预期差：市场已定价部分停火/谈判降温, 但“60天路线图+霍尔木兹安全通道”若获确认仍是偏正面 surprise

02近 24 小时 · 完整时间线

共 976 个事件 · 🔴核心 427 · 🟡宏观 191 · ⚪地缘 358 · 🕒 洛杉矶(PT) M/D HH:MM · 按时间排 · 最新在最上（重要性排序见上方 🔴核心摘要 / 走势预判）

🔴 核心相关 60 / 427

6/22 02:25DRAM利润反超HBM存储上行从AI扩至通用
6/22 02:25韩存储赴美展示新品HBM路线图预期再锚定
6/22 02:23韩金投协资产破5000亿本土资金风险偏好升
6/22 02:03卡塔尔LNG仍通行能源输入成本尾险下降
6/22 00:02莫斯科方向拦截升级防务溢价难传导韩半
6/21 21:55俄夜间大规模拦截防务链需求偏长期
6/21 16:35韩国支持率负交叉改革预期折价小幅上升
6/21 15:59外汇负担金免征延长韩元波动缓冲外资流
6/21 15:36DRAM涨价延续通用存储ASP继续上修
6/21 15:19外资承接两大权重KOSPI 9000获得权重支撑
6/21 14:54韩美加息暗示扰动高负债韩企再融资承压
6/21 14:11韩最低工资高于G7均值制造成本粘性压利润率
6/21 14:06LG子公司业绩冲高KOSPI盈利面小幅扩散
6/21 14:06韩存储看ADR与财报海外定价决定隔夜跳空
6/21 14:00Blackwell后续线索AI算力迭代支撑HBM需求
6/21 13:28LG电池专利再确认非半导体权重贡献低
6/21 13:17瑞士核谈转技术层油价尾险降但未清零
6/21 13:02韩企回购注销升温股东回报支撑估值底
6/21 13:02卡塔尔事故定性技术LNG断供风险未扩散
6/21 12:30材料厂扩1nm投资先进材料供给侧改善
6/21 12:03MSCI升级讨论重燃外资被动流入预期升
6/21 10:39半导体专业热度升长期人才供给改善
6/21 10:39韩半切入太空供应链订单周期长非当期利润
6/21 10:38新兴市场盈利改善韩半受益全球资金轮动
6/21 10:38韩半ETF资金追涨杠杆流入放大日内波动
6/21 10:38Intel补强封装代工先进封装竞争升温
6/21 08:35代理人升级警告中东航运保险费易反弹
6/21 08:09三星2nm芯片确认先进制程竞争力延后兑现
6/21 07:47LG高层谈AI合作家电AI链传导偏慢
6/21 07:31NVK实验支持DLSSNVIDIA生态信号偏技术
6/21 06:37黎巴嫩战事扰动谈判油价尾险重新定价
6/21 06:35叙事转向Micron财报存储价格需财报兑现
6/21 06:31MSCI评审临近外资准入叙事进入验证
6/21 05:50会计审查重点预告高估值公司披露折价
6/21 05:44219只低价股待清理小盘出清利于权重吸金
6/21 05:34手机AI卖点更新端侧AI对内存拉动偏慢
6/21 05:28本周变量转向PCE美债利率牵动韩半估值
6/21 05:27韩国或推二次补预算财政脉冲托住内需预期
6/21 05:27五大行两月增贷杠杆热度提高监管风险
6/21 05:11主板强小盘弱资金抱团三星海力士
6/21 05:01央行点名韩半奖金薪资通胀或延后降息
6/21 04:49高端手机涨价OLED链利润弹性小升
6/21 04:31核谈继续推进油价尾险压低韩进口成本
6/21 04:25低价股退市规则推进资金向大盘权重集中
6/21 04:25首尔股市强于亚洲外资继续追逐韩股beta
6/21 04:25SK Square聚焦AI半导体持股结构向AI链集中
6/21 03:48KOSPI抬高养老金收益账面收益缓冲抛压叙事
6/21 03:16韩国安保高层换将军工主题强于韩半
6/21 03:16LG电池专利破10万电池权重非KORU核心
6/21 03:16三星P5二厂提前开工HBM供给扩张节奏提前
6/21 03:16全球防务厂赴韩寻链军工订单预期抬头
6/21 03:16三星检查HBM扩供AI内存产能约束缓和
6/21 03:16韩车发布新车型汽车权重传导很低
6/21 03:15韩内阁改组风声政策真空压低改革定价
6/21 03:15房产税调整信号内需与银行链传导弱
6/21 03:15韩半奖金推高健保缴费利润兑现外溢到财政项
6/21 03:00韩国债务率逆势升高负债科技股折现受压
6/21 02:59养老金本土股占三成高位减持议题升温
6/21 02:59首尔租金继续上行服务通胀削弱降息空间
6/21 02:59韩国劳工法风险升供应链罢工成本重估

📜 核心原始流(无损) 427 条全量上面摘要只是导读 — 这里按时间倒序(最新在最上)一条不漏

6/22 02:13 · 海力士登顶市值第一,KOSPI再创新高
6/22 02:13 · 海力士登顶KOSPI,三星25年第一被破
6/22 02:13 · 韩国ETF收益榜被半导体主题包揽
6/22 02:05 · 海力士市值首超三星,HBM重估韩半
6/22 02:05 · 韩国推动小额加密转账Travel Rule扩围
6/22 02:04 · 存储合约价Q3或再涨30-40%,韩半利润上修
6/22 02:04 · Intel补强先进封装,前海力士CEO回归
6/22 02:04 · 三星加码HBM长协,AI客户锁供给
6/22 02:03 · SK Hynix市值反超三星,HBM龙头溢价延续
6/22 02:03 · 海力士市值首超三星,KOSPI再创新高
6/22 02:03 · 海力士市值短暂超三星,HBM拥挤度升温
6/22 02:03 · 卡塔尔LNG仍进霍尔木兹,封锁尾险降温
6/22 02:03 · 美国接触以色列反对派,或施压Netanyahu
6/22 02:01 · KOSPI再创新高,芯片股受美伊谈判支撑
6/22 02:00 · Google用金融担保扩TPU数据中心
6/22 02:00 · SK Hynix首超三星登顶韩股市值
6/22 02:00 · KOSDAQ价值提升指引7月落地
6/22 02:00 · 韩信用社流出约110亿美元,金融压力升
6/22 01:59 · 韩国四大集团减员,Coupang就业升至第4
6/22 01:59 · 韩国互助金融存款外流,暂非KORU硬催化
6/22 01:59 · Lotte Bio松岛1厂完工,对KORU影响很弱
6/22 01:59 · 海力士成韩股龙头,但属回顾性信号
6/22 01:58 · 海力士2倍多头ETP成港股最大ETP
6/22 01:51 · Granopt光通信材料拟到2027扩产3倍
6/22 01:49 · 韩国STO平台提速,对KOSPI短线影响小
6/22 01:49 · 韩国散户半数押注KOSPI年内破万
6/22 01:49 · Morgan Stanley称韩半出口景气延至明年底
6/22 01:49 · 韩国资管业Q1利润创新高但分化加剧
6/22 01:49 · 霍尔木兹通信通道推进,韩国船舶撤离在即
6/22 01:49 · KOSDAQ特例上市监管转严,对KORU影响小
6/22 01:49 · 韩国金监会警告三星海力士2倍ETF
6/22 01:49 · 韩国原청用工责任争议升温,KORU偏噪音
6/22 01:49 · SK拟在韩国建5处1GW级AI数据中心
6/22 01:49 · 韩国黄信封法100日,劳资成本风险仍偏温和
6/22 01:49 · 韩国戒严案一审重判,政治尾险小降
6/22 01:44 · 韩国堵中国钢铁原产地洗产
6/22 01:44 · 韩国Q3电价或冻结,KORU成本端小幅托底
6/22 01:44 · 韩国贸保支持现代塞尔维亚太阳能项目
6/22 01:44 · 中企AI需求支撑韩半,但只是栏目长线信号
6/22 01:44 · K食品出口破100亿美元,对KORU传导弱
6/22 01:43 · 油价趋稳+出口改善,韩元下半年看1450
6/22 01:43 · 现代汽车引入Tesla/NVIDIA人才,偏长期
6/22 01:43 · SK Energy推油站供价预告,KOSPI影响有限
6/22 01:43 · LG显示OLED获色彩亮度认证
6/22 01:38 · 韩国租房供给紧张,对KORU偏小利空
6/22 01:38 · 海力士25年后取代三星成KOSPI市值第一
6/22 01:38 · SK整合HBM与电力押注AI工厂
6/22 01:33 · 韩国监管盯上三星海力士杠杆ETF过热
6/22 01:33 · 现代吸纳Tesla人才,偏长期利好韩股
6/22 01:33 · 韩国拟把公司内部贷款纳入DSR
6/22 01:32 · SK On提前完成中国电池合资重组
6/22 01:27 · SK Energy提前公示供油价,柴油降50韩元
6/22 01:27 · 三星扩大导入SMEC晶圆抛光设备
6/22 01:22 · 美朝亲书外交预期升温,半岛尾险小降
6/22 01:11 · Intel盘前续涨,但缺少新催化
6/22 01:11 · Galaxy涨价预期抬头,三星消费端承压
6/22 01:08 · 韩国船再过霍尔木兹,封锁尾险小降
6/22 01:07 · 海力士25年来首超三星普通股市值
6/22 01:07 · 韩国生活成本压力升温,但交易信号弱
6/22 01:06 · 韩国AI示范城立项,本土算力需求偏长期
6/22 01:06 · AWS推企业知识图谱,AI代理商业化补一块
6/22 01:06 · TSMC玻璃基板或延至2030后
6/22 00:56 · 韩半杠杆ETF膨胀,监管酝酿稳市
6/22 00:56 · 海力士登顶KOSPI市值第一,韩半动能再强化
6/22 00:56 · 韩国Q3电价冻结,后续补账压成本
6/22 00:56 · KRX推动稳定币讨论,韩股影响偏长期
6/22 00:56 · 海力士登韩股市值第一,KOSPI守9100
6/22 00:55 · 韩股牛市推高资管净利,偏滞后利好
6/22 00:50 · 三星显示获苹果折叠OLED模块生产批准
6/22 00:49 · 韩国警示芯片红利推升房地产风险
6/22 00:45 · 海力士市值逼近三星,HBM共识再升温
6/22 00:41 · 海力士盘中超三星,25年来首换KOSPI龙头
6/22 00:41 · SK Hynix首次超三星成KOSPI市值第一
6/22 00:41 · 海力士市值首超三星,KOSPI龙头换位
6/22 00:40 · 海力士短暂超三星成韩股市值第一
6/22 00:40 · 韩国监管盯上三星海力士杠杆ETF
6/22 00:40 · 美伊谈判乐观压油价,利好KORU风险偏好
6/22 00:40 · 海力士盘中超三星成韩股市值第一
6/22 00:40 · 韩国大企业用工急刹,三星8年来首降
6/22 00:40 · 现代拟全控Boston Dynamics,偏长期
6/22 00:40 · 韩国监管盯上三星海力士杠杆ETF
6/22 00:40 · 韩国监管层再警告单股杠杆ETF过热
6/22 00:39 · 海力士市值超三星,韩半龙头换位
6/22 00:39 · 三星成OpenAI大客户,AI转型偏长期利好
6/22 00:39 · SK-LG锁定NVIDIA生态,压三星估值叙事
6/22 00:39 · BTC困在6.4万美元,ETF连续六周流出
6/22 00:34 · 韩国前法务部长一审重判,政治尾险小降
6/22 00:29 · 韩国6月前20日出口暴增,KORU宏观托底
6/22 00:29 · 韩国卡贷余额创新高,消费信用压力升温
6/22 00:28 · BOE 8.6代OLED客户式压制韩显示叙事
6/22 00:26 · 三星高管小额减持,对KORU偏噪音
6/22 00:23 · 中国恢复释迦进口引台湾政治担忧
6/22 00:18 · SK Square暴涨映射海力士资金流入
6/22 00:18 · 海力士首超三星成KOSPI市值第一
6/22 00:13 · 庆北借国家成长基金推11个先进产业项目
6/22 00:08 · 韩国讨论AI电力瓶颈,对韩半偏长期
6/22 00:08 · 庆北拟设投资金融公司,韩股近端影响小
6/22 00:08 · 庆北推先进产业和AI,对KOSPI短期有限
6/22 00:07 · 庆北谈AX转型,韩股短期催化不足
6/22 00:07 · Tesla Megapod商标指向模块化AI数据中心
6/22 00:02 · 俄称击落74架飞向莫斯科无人机
6/21 23:57 · 韩监管再盯单一股票杠杆产品
6/21 23:57 · 韩国拟管三星海力士杠杆ETF
6/21 23:57 · GGM工会结束211天帐篷抗议,7月底集中谈判
6/21 23:55 · 海力士拟登Nasdaq争AI估值溢价
6/21 23:55 · 海力士市值反超三星,HBM龙头溢价确认
6/21 23:55 · 海力士市值首超三星,HBM主线再确认
6/21 23:55 · KRX称芯片权重集中属自然结果
6/21 23:52 · KOSPI再创新高,海力士登上市值第一
6/21 23:52 · 韩国西部发电提前检查夏季电力供应
6/21 23:52 · 三星电机量产高通AI200基板,韩AI链小利好
6/21 23:52 · 韩国金监局追查SpaceX配售失败
6/21 23:52 · 韩国AI招聘扩散,韩半人才竞争长期升温
6/21 23:52 · Galaxy Watch新品泄露,对KORU基本无交易信号
6/21 23:52 · LG电子电机技术转向EV与机器人,偏长期
6/21 23:48 · 特朗普以接管威胁回应霍尔木兹封锁
6/21 23:47 · 伊朗称霍尔木兹封锁解除,油价尾险降温
6/21 23:47 · 韩国总统支持率首跌至40%区间
6/21 23:46 · KOSPI再创新高,主仓动量继续占优
6/21 23:46 · 韩防务三方开发搭载无人机军车
6/21 23:46 · 韩国指定低价加油站,对KORU影响很小
6/21 23:46 · 韩国牛市公司掀特别分红潮
6/21 23:46 · KOSPI早盘失守9000,外资卖压压大盘
6/21 23:46 · 海力士25年来首超三星成KOSPI市值第一
6/21 23:46 · KOSPI重返9100,海力士登顶韩股市值
6/21 23:46 · 韩国低价股退市风险升温,主仓影响有限
6/21 23:36 · SK Hynix超三星登顶韩股市值第一
6/21 23:33 · KOSPI跟随日股新高收涨,主仓情绪续暖
6/21 23:30 · Google追加TPU v9改版芯片订单
6/21 23:30 · 韩国高手盘中切换三星与海力士
6/21 23:20 · KRX称必要时或改进杠杆ETF监管
6/21 23:17 · 旧世代DRAM涨价延续,利好记忆体周期
6/21 23:14 · 韩国Q3电价再冻结,工业成本短期托底
6/21 23:09 · 韩国前法务部长一审重判,政治尾险小降
6/21 23:09 · 韩国拟堵中国钢材原产地洗产
6/21 23:09 · 韩国Q3电价料冻结,韩半成本尾险小降
6/21 23:08 · 韩国戒严案判决延续政治尾声
6/21 22:59 · KRX拟海外推韩芯片杠杆ETF
6/21 22:58 · 三星海力士员工资金或流向楼市,对KORU偏噪音
6/21 22:55 · KRX拟清退约300家公司,韩国股市治理加码
6/21 22:54 · KRX称韩国折扣基本解决,偏情绪利好
6/21 22:53 · LG新能源推AI数据中心ESS方案
6/21 22:53 · Rebellions签企业AX基础设施MOU
6/21 22:53 · LG Display大型OLED获色亮准确认证
6/21 22:53 · LG商显获奖,对KOSPI交易意义很弱
6/21 22:52 · 韩国20日前出口强劲,芯片同比188%
6/21 22:48 · 韩国法院认定前法务高官涉内乱滥权
6/21 22:47 · SK Square跑赢海力士,ETF持仓过20%
6/21 22:38 · ASML否认向中国出货EUV,短线影响有限
6/21 22:37 · 韩国6月出口创新高,半导体环比增16%
6/21 22:37 · 海力士市值首超三星,KOSPI权重换挡
6/21 22:37 · 韩国三大造船园区联手做AI制造
6/21 22:37 · 韩国戒严案细节发酵,KOSPI政治尾险小升
6/21 22:37 · 韩媒称半导体仍可加仓,但催化偏软
6/21 22:37 · 韩国散户半数看KOSPI今年上万点
6/21 22:36 · 韩国大企业就业仅增0.4%,四大集团缩编
6/21 22:26 · 韩国出口金融支持东欧太阳能项目
6/21 22:26 · 三星LG洗烘一体机扩容,家电战非主线
6/21 22:23 · DRAM涨价周期延长,韩半盈利仍有支撑
6/21 22:21 · 釜山新机场或提前2-3年开港
6/21 22:21 · 日本企业养老金拟1%配置加密资产
6/21 22:16 · 伊朗再威胁封锁霍尔木兹,韩国航运尾险升
6/21 22:10 · 韩国前法务部长涉内乱获法院认定
6/21 22:10 · SK生物制药签25亿美元AI药物合作
6/21 22:05 · 三星海力士奖金引发韩国通胀担忧
6/21 22:05 · BTC守在64000美元,中东降温但币圈未跟涨
6/21 22:05 · 韩国奢侈品消费强,但对KORU传导弱
6/21 21:55 · 俄称一夜击落301架无人机
6/21 21:55 · 三星半导体基金规模破1万亿韩元
6/21 21:55 · SK Hynix超三星成KOSPI市值第一
6/21 21:55 · 韩股散户押注KOSPI万点,半导体拥挤
6/21 21:55 · 海力士25年来首超三星登顶KOSPI市值
6/21 21:55 · 美伊谈判进展压油价,间接利好KORU
6/21 21:55 · 海力士市值26年来首超三星
6/21 21:55 · KOSPI重回9200,海力士涨5%
6/21 21:54 · BOK存款代币接近商用,但对KORU弱相关
6/21 21:39 · KOSPI冲高回落转跌,KORU动能降温
6/21 21:38 · 海力士市值逼近三星,韩半动量续强
6/21 21:38 · 韩元下半年受四变量扰动,KORU偏宏观噪音
6/21 21:38 · KOSPI收复9100,美伊谈判降温利好KORU
6/21 21:33 · 韩国总统支持率首现负评反超,政策不确定性升
6/21 21:29 · SK生物制药签AI研发合作,KORU影响有限
6/21 21:28 · SK Hynix取代三星成KOSPI市值一哥
6/21 21:26 · KOSPI顺风推高资管利润,ETF集中度升
6/21 21:26 · 韩国总统支持率首被负评反超
6/21 21:26 · 李在明负评首次超过正评,韩股政策风险小升
6/21 21:26 · KOSPI低开1.08%,KORU承压
6/21 21:26 · 韩国民调转弱,政策不确定性小幅升
6/21 21:26 · 韩国养老金4日净卖1.2万亿韩元
6/21 21:26 · 伊朗称黎巴嫩停战谈判取得进展
6/21 21:26 · 韩国总统支持率首现负交叉,KOSPI情绪扰动
6/21 21:23 · 三星A37涨价暗示存储成本继续上行
6/21 21:22 · 韩国四大集团就业转负,LG降幅最大
6/21 21:22 · LG显示OLED获全球首个色亮认证
6/21 21:22 · 台积电CoPoS demo设备进入验证
6/21 21:22 · TOTO加码1nm材料,偏长期供给信号
6/21 21:17 · 海力士短暂超三星,HBM龙头溢价再确认
6/21 21:17 · 美朝亲书外交猜测升温,半岛尾险小降
6/21 21:11 · 卡塔尔LNG厂爆炸,能源尾险小幅上升
6/21 21:06 · 长江存储NAND份额升至13%,韩半承压
6/21 21:06 · Intel-NVIDIA PC芯片传2028亮相
6/21 21:06 · Intel与AMD推ACE守住x86生态
6/21 21:06 · 中国禁购46家美国公司产品,科技摩擦升温
6/21 20:57 · 韩国严管低价股,219只面临退市压力
6/21 20:57 · KOSPI随美伊谈判进展反弹约2%
6/21 20:50 · SK Hynix登顶KOSPI市值第一
6/21 20:45 · 韩国警示芯片红利外溢地产风险
6/21 20:45 · Amazon或外售自研AI芯片,长期压低GPU租金
6/21 20:45 · 海力士市值短暂超三星,HBM溢价兑现
6/21 20:45 · LG Display OLED获100%色亮准确认证
6/21 20:45 · LG Display获OLED色亮认证,偏长期利好
6/21 20:44 · LG Display拿下OLED色亮度认证,利好偏长期
6/21 20:44 · 霍尔木兹疑云推油价回升,KOSPI降温
6/21 20:43 · 印度油轮过霍尔木兹,封锁溢价降温
6/21 20:43 · 特朗普威胁重启对伊朗打击,谈判仍未断
6/21 20:42 · 霍尔木兹仍有油轮通行,封锁溢价降温
6/21 20:34 · 韩媒称半导体景气或延续至明年
6/21 20:34 · 韩股ETF扩容79只,波动放大但非硬催化
6/21 20:34 · KOSPI转涨2%,海力士急升5%
6/21 20:34 · 韩国北风案立案,对KOSPI交易影响有限
6/21 20:34 · 海力士市值逼近三星,HBM动量续强
6/21 20:34 · 韩船通过霍尔木兹,KORU尾险小降
6/21 20:34 · 美中芯片管制再成韩半长期尾险
6/21 20:34 · LG电子加码印度空调,对KORU影响偏小
6/21 20:34 · 驻韩美军THAAD发射车全部回星州
6/21 20:33 · 韩国6月中旬出口大增,半导体暴冲188%
6/21 20:33 · KOSPI半导体拥挤,低估值与高波动并存
6/21 20:33 · 三星海力士走强,KOSPI重回9200
6/21 20:33 · 韩国竞争力排名超德英日,对KORU偏长期利好
6/21 20:33 · 中国对日恢复镓出口,但供应未正常化
6/21 20:33 · 美伊谈判降温推油价涨1%,压制KORU
6/21 20:33 · 韩华航空获S&P A-评级,韩国军工信用抬升
6/21 20:33 · 韩国9亿欧元支持塞尔维亚光伏出口
6/21 20:33 · 乐天生物获宋岛1厂使用批准,韩国CDMO进展
6/21 20:29 · 韩股高手卖海力士三星,转买三星电机SK Square
6/21 20:19 · 乐天生物松岛1厂获批,韩股影响很小
6/21 20:19 · 韩国AI主权议题升温,韩半影响偏长期
6/21 20:19 · NVIDIA与达索合作年底或见成果
6/21 20:17 · 特朗普批NATO未介入伊朗核威胁
6/21 20:17 · 韩国2艘船过霍尔木兹,封锁尾险降温
6/21 20:17 · 特朗普再威胁打击伊朗,谈判仍在继续
6/21 20:07 · 三星LSI亏损拖累2026表现
6/21 20:07 · 微软考虑DeepSeek降Copilot成本
6/21 20:07 · Apple折叠iPhone供应链为2026量产备货
6/21 20:07 · 中国InP出口缓和不足,2027光通信供给仍紧
6/21 20:01 · KOSPI涨逾2%,海力士市值再破关口
6/21 20:01 · 海力士再创新高,逼近三星市值
6/21 20:01 · KOSPI收复9000,但外资仍大卖
6/21 20:00 · 海力士盘前续强,三星走弱显分化
6/21 20:00 · 海力士市值逼近三星,韩半龙头切换升温
6/21 19:57 · 韩国MLCC AI检测设备升级,对KORU影响小
6/21 19:54 · 存储涨价遇BOK通胀警告,KORU信号偏混合
6/21 19:41 · 中国反制数十家美国公司,韩半传导待确认
6/21 19:31 · LG Display OLED获色彩亮度100%认证
6/21 19:27 · 韩半ETF再平衡纳入SK Square,更像资金技术面
6/21 19:27 · 海力士涨2%,三星走弱显分化
6/21 19:25 · KOSPI重回9200,海力士市值再破2000万亿韩元
6/21 19:25 · 大韩航空货运修复难改KORU主线
6/21 19:25 · Lotte Biologics获松岛1厂使用批准
6/21 19:25 · 海力士市值逼近三星,韩半龙头切换升温
6/21 19:25 · Krafton投韩国AI芯片,偏长期信号
6/21 19:25 · SK Hynix市值逼近Samsung,但偏情绪面
6/21 19:25 · 韩股散户押注下半年KOSPI一万点
6/21 19:17 · 美军加勒比打击涉恐船只,市场路径弱
6/21 19:09 · 韩国税后最低工资高于G7,但交易催化弱
6/21 19:09 · 三星导入OpenAI企业AI,利好偏长期
6/21 19:09 · HNIX携手Mantech推进现代系云转型
6/21 19:09 · 韩国AI芯片全栈合作,短期交易性弱
6/21 19:09 · 韩国大集团雇佣降温,韩半信号偏弱但不交易
6/21 19:07 · TSMC砍28nm转投中间层,AI封装偏利好
6/21 19:06 · 港股存储概念走高,海力士多头ETF大涨
6/21 19:03 · SK Hynix冲历史新高,逼近KOSPI市值第一
6/21 19:03 · 中国限制10家美企两用物项出口
6/21 19:00 · 韩国6月前20日出口创纪录,芯片需求托底KORU
6/21 18:59 · 霍尔木兹2艘待航船通过,封锁溢价降温
6/21 18:58 · 霍尔木兹通行船只增至67艘,封锁溢价降温
6/21 18:57 · 伊朗再称封锁霍尔木兹,航运放缓
6/21 18:57 · 美伊瑞士会谈触及重开霍尔木兹
6/21 18:48 · 韩国制造业展望转弱,但芯片继续扩张
6/21 18:42 · 韩国总统支持率首现负面交叉
6/21 18:42 · KOSPI逼近10000,杠杆交易扰动升温
6/21 18:42 · 韩国总统支持率转负,KOSPI政策溢价降温
6/21 18:42 · KOSPI跌1%开盘,美伊谈判破裂压风险偏好
6/21 18:42 · 韩国楼市认购资金退场,部分流向股市
6/21 18:42 · KOSPI冲上9000后回落,LG电子逆势大涨
6/21 18:37 · 海力士获高手资金净买,ADR预期升温
6/21 18:31 · 三星海力士转涨,KORU情绪修复
6/21 18:26 · KOSPI日内涨2%,KORU主仓情绪修复
6/21 18:22 · KOSPI新高但半导体2X挤压市场宽度
6/21 18:21 · 韩国总统支持率首现负向反转
6/21 18:21 · 韩国养老金耗尽延至2069,半导体景气托底
6/21 18:21 · 韩国ETF热推高资管一季度利润
6/21 18:21 · 李在明支持率首次转负,KOSPI政策溢价降温
6/21 18:21 · 中国设备替代压低日本半导体设备在华销售
6/21 18:21 · 韩国租赁供给紧张,但非KORU硬催化
6/21 18:21 · 韩国政策室警惕半导体繁荣外溢失衡
6/21 18:21 · KOSPI低开,伊朗谈判不确定压风险偏好
6/21 18:21 · Apple称内存成本暴涨,韩存储定价权升温
6/21 18:17 · 内存和SSD货源紧张,成本涨超20%
6/21 18:16 · 韩船再脱离霍尔木兹,KORU尾险小降
6/21 18:10 · SK Oceanplant获信息安全认证,交易意义很弱
6/21 18:05 · LG电子MicroLED标牌获奖,交易催化弱
6/21 18:03 · 卡塔尔拉斯拉凡爆炸,能源尾险小升
6/21 17:47 · Micron业绩周检验KOSPI 9000
6/21 17:33 · 三星向印度豪宅供HVAC,非半导体催化
6/21 17:23 · 韩国船只驶离霍尔木兹,KORU尾险继续降温
6/21 17:23 · 韩国高收益账户减持三星海力士
6/21 17:23 · 韩国总统支持率低于负评,政策执行信号偏弱
6/21 17:23 · 韩国6月前20天出口暴增,利好KORU主仓
6/21 17:23 · Samsung成OpenAI最大企业客户之一
6/21 17:23 · KOSPI跌破9000,KORU回吐压力升
6/21 17:23 · Apple约20款新品路线图曝光,供应链信号偏长线
6/21 17:22 · 三星S26 FE跑分显示Exynos 2500上机
6/21 17:22 · 三星印度高端住宅HVAC订单,对KORU影响很小
6/21 17:22 · LG能源解决方案展示AI数据中心电池
6/21 17:13 · 韩国船过霍尔木兹,海湾尾险继续降温
6/21 17:12 · 韩国6月前20日出口暴增,KORU宏观托底
6/21 17:10 · 韩国6月前20日出口暴增,KORU宏观顺风
6/21 17:02 · 韩国3Q电价冻结,韩半成本压力未升
6/21 17:02 · KOSPI低开1.2%,KORU开盘承压
6/21 17:02 · KT&G回购注销吸引外资,韩股价值重估延续
6/21 17:01 · 韩半奖金推升工资,BOK警惕通胀
6/21 17:01 · 韩国总统支持率5周下滑,政治风险小幅升
6/21 17:01 · AI资本开支支撑亚洲半导体,韩股偏多
6/21 17:01 · 韩媒称KOSDAQ继续跑输KOSPI
6/21 17:01 · SK Square或用海力士分红做M&A,信号偏弱
6/21 16:56 · 韩国楼市分化加深,非首都圈认购不足
6/21 16:51 · SanDisk推NAND堆叠算力,HBM替代仍偏长期
6/21 16:51 · 卡塔尔LNG若9月抵台,台海能源尾险后移
6/21 16:35 · 韩国总统支持率首现负交叉
6/21 16:24 · KOSPI首破9000后,本周看MU与PCE
6/21 16:20 · 韩国ETF资产扩张,半导体杠杆交易被盯
6/21 16:20 · 韩股高波动下继续抱团盈利主线
6/21 16:02 · 三星全球部署ChatGPT与Codex
6/21 15:59 · 韩国延长外汇负担金免征,稳韩元优先
6/21 15:59 · 韩资管Q1净利同比增3倍,反映股市热度
6/21 15:59 · 韩国高息青年存款对KOSPI影响有限
6/21 15:57 · 本周盯MSCI韩国评审与NVDA会议
6/21 15:36 · Micron财报前预期拉满,韩存储链先看兑现
6/21 15:36 · DRAM涨价延续,韩存储长期受益但短线弱
6/21 15:36 · 海力士涨幅跑赢三星,市值差缩至100万亿韩元内
6/21 15:36 · RTX 50据称减供20%,韩半传导有限
6/21 15:20 · 特朗普再威胁伊朗,油价开盘跳升
6/21 15:20 · 高通X3或因内存短缺推迟,韩存储传导偏弱
6/21 15:19 · KOSPI 9000由三星海力士撑起,集中度风险升
6/21 15:19 · Alteogen转板KOSPI或放慢,对KORU无直接催化
6/21 15:19 · 外资承接三星海力士,KOSPI守9000
6/21 14:54 · 韩美加息暗示压制高负债韩企
6/21 14:54 · 韩国食品通胀升温,对KORU偏噪音
6/21 14:38 · 半导体带房价升温,韩国酝酿持有税上调
6/21 14:38 · 三星年内大涨属回顾,非新增催化
6/21 14:27 · 韩国前法务部长一审宣判,政治尾险小幅扰动
6/21 14:11 · 韩国税后最低工资高于G7均值
6/21 14:06 · 海力士ADR与Micron财报成韩半周内看点
6/21 14:06 · LG电子三子公司冲纪录业绩,KORU小幅利好
6/21 14:00 · NVIDIA内核补丁露出Blackwell-Next,偏长期
6/21 13:28 · LG新能源专利破10万,但非KORU核心催化
6/21 13:17 · 美伊瑞士重启核谈,霍尔木兹尾险降温但未解除
6/21 13:17 · Trump威胁护航霍尔木兹,封锁尾险降温
6/21 13:17 · 霍尔木兹油流仍约85%,封锁尾险降温
6/21 13:17 · 美伊技术谈判周日转向瑞士,霍尔木兹尾险降温
6/21 13:16 · 美方先会巴基斯坦,美伊谈判仍在推进
6/21 13:02 · 卡塔尔工厂爆炸定性技术事故,尾险降温
6/21 13:02 · 韩企回购注销升温,利好KOSPI情绪但非硬催化
6/21 12:54 · 卡塔尔拉斯拉凡工厂爆炸,暂未见泄漏
6/21 12:30 · TOTO投4.95亿美元扩1nm芯片材料
6/21 12:03 · MSCI升级讨论重燃,KOSPI高位更像情绪确认
6/21 11:05 · 特朗普威胁伊朗若封锁霍尔木兹将灭国
6/21 11:05 · 美伊瑞士核谈启动,霍尔木兹尾险小降
6/21 11:04 · 特朗普警告伊朗勿封锁霍尔木兹
6/21 10:39 · 韩国半导体切入太空供应链,短期偏长期信号
6/21 10:39 · 韩国半导体契约学科分数逼近地方医大
6/21 10:39 · 海力士学历盲招争议,交易影响很小
6/21 10:38 · 韩国半导体定向专业热度逼近医学院
6/21 10:38 · Intel引入前海力士CEO,代工封装补强
6/21 10:38 · 韩半ETF资金追涨,更像情绪确认
6/21 10:38 · 新兴市场盈利改善,韩半只是顺风非新催化
6/21 09:46 · 霍尔木兹仍通油,伊朗封锁溢价降温
6/21 09:46 · 三艘印度油轮安全过霍尔木兹,封锁尾险降温
6/21 09:45 · 美伊技术谈判移至苏黎世,霍尔木兹尾险降温
6/21 08:35 · 特朗普警告伊朗勿借Hezbollah升级
6/21 08:09 · 三星确认Exynos 2700走2nm,利好偏长期
6/21 07:47 · LG高层访NVIDIA谈下一代AI合作
6/21 07:34 · Vance赴瑞士启美伊核谈,油价尾险降温
6/21 07:31 · NVK实验性支持DLSS,对NVIDIA交易影响很小
6/21 06:37 · 黎巴嫩战事或拖累美伊核谈判
6/21 06:35 · KOSPI冲万点叙事转向Micron财报
6/21 06:31 · 下周韩国MSCI观察名单与美PCE同周落地
6/21 06:00 · 韩国养老金收益改善,对KOSPI偏情绪托底
6/21 05:50 · 韩国金监院预告会计重点审查
6/21 05:44 · 韩国219只低价股面临退市清理
6/21 05:34 · 三星用Galaxy S26主打旅行AI,交易催化很弱
6/21 05:28 · 霍尔木兹与PCE成KOSPI本周变量
6/21 05:27 · 韩国五大行两月增贷约43亿美元,杠杆热未退
6/21 05:27 · 韩国或推第2次补充预算,KOSPI情绪小幅托底
6/21 05:27 · KOSPI大涨改善韩国养老金账面,短期偏情绪
6/21 05:11 · KOSPI强、KOSDAQ弱,韩股轮动过热
6/21 05:01 · BOK点名韩半奖金推高通胀风险
6/21 04:49 · 高端手机涨价利好韩OLED,但催化偏弱
6/21 04:31 · 美伊瑞士核谈启动,Hormuz尾险降温
6/21 04:31 · Vance赴瑞士谈伊核,海湾尾险小降
6/21 04:30 · 霍尔木兹航运仍在,封锁溢价降温
6/21 04:30 · 美伊瑞士核谈启动,霍尔木兹尾险降温
6/21 04:29 · 美伊瑞士核谈启动,霍尔木兹尾险降温
6/21 04:25 · SK Square继续向AI半导体集中,对KORU偏中性
6/21 04:25 · 首尔股市再强于亚洲,KORU动能延续
6/21 04:25 · 韩国低价股退市规则压小盘,对KORU影响有限
6/21 03:48 · KOSPI 9000抬高韩国养老金收益,主仓偏情绪利好
6/21 03:16 · 韩国国民年金高位卖出约9亿美元韩股
6/21 03:16 · Hyundai发布新Avante,对KOSPI影响很小
6/21 03:16 · 三星全球战略会检查HBM供给扩张
6/21 03:16 · 全球防务大厂赴韩找供应链伙伴
6/21 03:16 · LG电子发布TROMM AI新品,对KORU影响弱
6/21 03:16 · 三星平泽P5二厂提前开工,HBM产能扩张加速
6/21 03:16 · LG新能源专利破10万,对KORU交易信号弱
6/21 03:16 · 韩国安保高层换将,作战权议题升温
6/21 03:15 · 三星海力士奖金或撑韩国健保,股价信号偏弱
6/21 03:15 · 韩国房产税调整信号,对KORU影响偏弱
6/21 03:15 · 韩国内阁改组风声,对KORU暂无硬催化
6/21 03:00 · 韩国租房压力升温,对KORU仅弱传导
6/21 03:00 · 韩国债务率逆势上升,对KORU偏慢性压制
6/21 02:59 · 韩国黄信封法或引发首例合法原包方罢工
6/21 02:59 · 首尔江北月租升至约2200美元,韩通胀粘性信号
6/21 02:59 · 韩国国民年金持本土股30%,退出压力被提上台面
6/21 02:25 · 三星海力士赴美AI峰会展示下一代内存
6/21 02:25 · DRAM利润反超HBM,明年HBM涨价预期升温
6/21 02:23 · 韩国金投协资产破5000亿,仅是顺周期信号

🟡 宏观 / 油价 / Fed 18 / 191

6/22 02:54哥伦比亚决选风险局限本土资产
6/22 02:34美巴高层会晤中东调停链暂无定价
6/22 02:21俄方称协议未履约能源与防务尾险未消
6/21 11:05新一轮谈判称有进展布油风险溢价再压缩
6/21 11:05缓和与威胁并存油价尾险未完全释放
6/21 11:03谈判暂停内部分歧油价回落节奏放慢
6/21 10:35会谈继续推进能源尾险继续下修
6/21 09:47黎巴嫩强硬表态北线冲突拖累油价降温
6/21 09:47谈判后续更难协议折现率上升
6/21 08:19和平路线图启动油价风险溢价继续收缩
6/21 07:09也门近海船只遇险海运保险费重新抬头
6/21 07:09涉事船只继续航行航道中断风险未兑现
6/21 06:25利比亚产量创高位原油供给缓冲海湾溢价
6/21 06:06英国换帅风险升温美元避险边际压韩元
6/21 05:49地区和平口径偏积极油价战争溢价下降
6/21 05:01克里米亚燃油停售油品供给扰动推升通胀
6/21 04:31能源冲击抬通胀担忧美债利率压AI估值
6/21 03:08英国内阁逼宫传闻英镑波动难传导韩股

⚪ 地缘背景 358地缘净影响偏中性偏多：核谈压低油价尾险，但霍尔木兹与黎以线仍让韩半beta保留风险折价。

伊核谈判31 更新盘口 yes 1%四方会谈启动并推进
Hormuz航运15 更新盘口 yes 4%通航口径仍有争议
黎以北线12 更新盘口 yes 1%北线安全区分歧未解
IAEA核查2 更新核查介入路径受阻
俄乌能源2 更新盘口 yes 7%油设施遭袭扩大
台海军演2 更新东海实弹训练临近
防务长期化2 更新反无人机需求延续
加沙进程多国外长拟重启进程

03近 7 天复盘

45.8%

看多精度 · 24h

115H/136M

41.2%

看空精度 · 24h

35H/50M

66.7%

多 · 72h

23.3%

空 · 72h

63.2%

多 · 1w

18.3%

空 · 1w

⚠ 「24h 方向命中率(单日窗口)」= 相对基准(EWY/QQQ/BTC)的方向胜率，已剔 beta，仅单一窗口、样本有限；看多/看空分开看，别当绝对收益。

分主题方向精度 · 24h

地缘多 53.3%空 35.0%

半导体多 44.5%空 45.9%

AI 大盘股多 66.7%空 50.0%

📒 今日判断自评　今日判「震荡」已记录，明日按 EWY 实际走势复盘对错（闭环已启动）。

🧭 该信哪类(72h)　最准 半导体看多 67%（154H/76M）· 最不准 半导体看空 21%（7H/27M）—— 后者方向判断打折看

📓 诚实自省 · 我的信号现在到底有没有 edge

结论先行：这轮没有任何可交易 edge，不能吹“信号准”。news 模型只是跨周期相对最强，但1分/15分/1时胜率仅25%/32%/30%，只能做执行过滤；1日样本只有14且α-8，出现系统性逆势，必须降级为情景参考；1周n=2，更不能交易。期货隐含1周97%胜率是休市期几乎单边押涨的趋势 beta，不是 skill。当前套息 kicker 未触发；伊朗领空事件已100%定价，兑现无surpri

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本周主线

40条事件集中在HBM重估与KOSPI权重切换
地缘降尾险利好风险偏好但需防油价反噬
监管与杠杆警示压制韩半追高弹性

thesis 演化

韩半多头视角仍偏顺风：HBM、市值权重、ETF资金形成主线；但看多精度分化，1w geopolitics 88%高于semis 60%，半导体看空1w仅30%，喊空需更硬催化。